基于货币市场压力指数的银行危机预警研究

被引：10

作者：

荆中博 ^{[1
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]}

杨海珍 ^{[1
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]}

杨晓光 ^{[3
,4
]}

机构：

[1] 中国科学院研究生院管理学院

[2] 中国科学院虚拟经济与数据科学研究中心

[3] 中国科学院数学与系统科学研究院

[4] 中国石油大学(北京)

来源：

金融研究 | 2012年 / 05期

基金：

国家自然科学基金重点项目;

关键词：

银行危机识别; 事件定义法; 货币市场压力指数;

D O I：

暂无

中图分类号：

F830.1 [银行制度]; F224 [经济数学方法];

学科分类号：

1201 ; 020204 ; 0701 ; 070104 ;

摘要：

本文对Hagen和Ho的货币市场压力指数进行改进,采用1970～2009年间66个国家的74次银行危机样本,多纬度地实证检验了修正后的指数对于银行危机的识别精度。本文的实证检验结果表明,采用整体样本标准差构建的货币市场压力指数适用范围更广、识别精度更高,而且以T=97%为阈值构建的指数具有较高的识别精度和稳定性。本文修正后的货币市场压力指数是一个更好的银行危机预警指数。

引用

页码：45 / 55

页数：11

共 6 条

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昌忠泽 .

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