基于极值理论的地震巨灾债券定价

被引：5

作者：

施建祥

秦倩祺

机构：

[1] 浙江工商大学金融学院

来源：

统计与决策 | 2008年 / 21期

关键词：

极值理论; 巨灾债券; 损失分布;

D O I：

10.13546/j.cnki.tjyjc.2008.21.061

中图分类号：

F224 [经济数学方法]; F830.91 [证券市场];

学科分类号：

0701 ; 070104 ; 1201 ; 020204 ;

摘要：

文章利用极值理论对损失尾部风险的良好估计能力,将极值理论运用到巨灾债券的定价之中。在分析1990～2006年间我国大陆发生的直接经济损失超过1000万元的地震损失数据的基础上,运用蒙特卡罗模拟和极值理论中的BMM方法为地震巨灾债券进行了定价;为巨灾债券在我国的运用提供了参考。

引用

页码：18 / 20

页数：3

共 5 条

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