中国粮食价格波动特征研究——基于X-12-ARIMA模型和ARCH类模型

被引：31

作者：

李剑 ^{[1
,2
]}

宋长鸣 ^{[1
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]}

项朝阳 ^{[1
,2
]}

机构：

[1] 华中农业大学经济管理学院

[2] 湖北农村发展研究中心

来源：

统计与信息论坛 | 2013年 / 28卷 / 06期

关键词：

粮食; 价格波动; X-12-ARIMA季节调整模型; ARCH类模型;

D O I：

暂无

中图分类号：

F224 [经济数学方法]; F323.7 [农产品价格与市场];

学科分类号：

0701 ; 070104 ; 020205 ; 1203 ; 0202 ;

摘要：

以小麦和大豆为例,研究2002年1月至2012年6月中国粮食价格波动特征。首先利用X-12-ARIMA模型对价格序列进行季节调整,然后运用ARCH类模型对剥离季节因素的价格序列进行波动分析。结果发现:中国粮食价格季节性波动逐年减弱;粮食价格具有明显的波动集簇性,前期价格波动和外部冲击对后期价格的影响具有持续性;粮食市场不存在"高风险、高回报"特征;小麦价格波动的非对称性不显著,而大豆价格波动则呈现明显的非对称特征,且上期价格上涨信息引发的波动要大于下跌信息。

引用

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页数：6

共 13 条

[1] 中国农产品价格波动特征的实证研究——基于广义误差分布的ARCH类模型 [J].